瑞银：维持万洲国际(00288)“买入”评级 目标价6.5港元

瑞银发布研究报告称，维持万洲国际(00288)“买入”评级，料市场对公司业务反应正面，上调其对今明两年的纯利预测分别3%及1%，目标价6.5港元，同时重申为行业首选。

报告中称，公司上半年销售同比跌6%至122.93亿美元，纯利升81%至6.94亿美元，反映了次季的销售及纯利分别同比跌4%及升88%。次季业绩好过市场及该行预期，尽管内地业务较弱，但美国业务强过预期及亮丽的欧洲业务带动季绩表现。

该行表示，万洲管理层重申计划直到年末继续减少美国猪的产能至每年少于1500万头，未来两至三年每年少过1000万头。至于美国包装肉，管理层因为成本、组合及定价的改善而对于未来的盈利能力感到乐观。